В марте 2024 г. Фанни Мэй запустил пилотная программа отказа от права собственности что позволило одобренным кредиторам использовать автоматизированный процесс проверки права собственности для оценки риска права собственности во время производства кредита и до покупки кредита. Пилотный проект ограничен определенными рефинансированными кредитами с коэффициентами кредита к стоимости менее 80% в определенных географических регионах. Но год спустя два кредитора, которые участвовали в проекте, считают его успешным — для своего бизнеса и своих клиентов.
Мы зарегистрировались с Объединенная оптовая ипотека и Лучшая ипотека чтобы узнать, как программа работает для них.
По словам главного операционного директора UWM, программа UWM, известная как TRAC Lite, расширилась до 14 штатов: Аризона, Калифорния, Колорадо, Иллинойс, Индиана, Кентукки, Мэриленд, Миннесота, Невада, Нью-Джерси, Огайо, Теннесси, Техас и Вирджиния. Мелинда Вилнер.
«Главное преимущество — существенная экономия, которую получают потребители», — сказал Вилнер. «Экономия для заемщиков невероятна. Глядя на экономию, которую мы получаем в этих штатах и которая идет в карманы потребителей, а не в карманы компаний, выдающих права собственности, это просто поразительно.
«В среднем заемщики экономят более $1000 за транзакцию, а в некоторых штатах наблюдается даже большее сокращение. Вы берете штат как Техас там очень, очень высокие премии за право собственности по сравнению с остальной частью страны, а экономия там еще больше. Они, вероятно, выливаются почти в пару тысяч долларов».
Лучший генеральный директор Вишал Гарг Похожие результаты были получены, когда клиенты увидели примерно $1,500 в среднем за транзакцию. Пилотный проект его компании по отказу от права собственности теперь действует в Аризоне, Калифорнии, Нью-Джерси, Техасе, Колорадо, Огайо и Вирджинии.
«Это ($1,500) на стороне refi, и мы думаем, что на стороне покупки это будет больше похоже на $2,500 - $3,000», - сказал он. «Страхование титула при покупке дороже, чем страхование титула при рефинансировании, но они, по сути, служат той же цели. У нас семь штатов позади и 43 осталось.
«Поскольку рефинансирование снова набирает обороты, а потребители все чаще обналичивают рефинансирование — с учетом того, что происходит в экономике, с учетом суммы денег, которую они вкладывают в ипотечный кредит, — я думаю, мы увидим реальную экономию для потребителей».
Пилоты обеих компаний были объявлено в конце прошлого года в партнерстве с Дома, что позволяет кредиторам отказаться от требований по страхованию титула для определенных ипотечных кредитов рефинансирует.
Пилотная программа изучает, могут ли автоматизированные проверки права собственности эффективно заменить страхование права собственности или юридические заключения (AOL) для «сделок рефинансирования с низким уровнем риска», когда существует высокая степень уверенности в том, что имущество не имеет непогашенных залогов или обременений.
Инновации в эпоху ИИ
Уилнер признал, что отрасль титульного страхования не поддерживает TRAC Lite.
«Когда я думаю о программах, FHFA и (TRAC Lite), это просто такая очевидная победа для потребителей», — сказал Вилнер. «Я просто не могу себе представить, чтобы кто-то ее отобрал. Мне просто нравится видеть, как потребители выходят на первое место. И это такой замечательный, беспроблемный продукт. Doma делает такую замечательную работу, что это победа для всех вокруг».
Гарг сказал, что попытки остановить пилотные программы отказа от титула и подобные им программы являются примерами борьбы с неизбежным.
«Я думаю, что век ИИ уже наступил. На самом деле нет смысла бороться с ним», — сказал он. «Лучшее, что можно сделать, — это принять его, принять его и предоставить потребителю ту экономию, которую он ищет. Подумайте, как перестроить свой бизнес, чтобы вы могли быть конкурентоспособными в новом статус-кво».
Некоторые инсайдеры отрасли предположили, что Название Группы Ресурсов приобретение Дома в сентябре 2024 года может повлиять на пилотные операции по отказу от права собственности. Однако и Гарг, и Вильнер отвергли эти опасения.
«Я думаю, что развертывание произошло после этого приобретения», — сказала она. «Мы ничего не почувствовали от этого со своей стороны».
«(Дома) как никогда сильно склоняется (к пилотной программе)», — ответил Гарг.
Хотя программы Беттера и UWM в настоящее время ограничиваются транзакциями рефинансирования, и Вилнер, и Гарг выразили заинтересованность в расширении и включении в них транзакций покупки, хотя и признали наличие проблем.
«Никто никогда не говорил о том, что «Эй, это в какой-то момент превратится в покупки? Это превратится в еще большее количество штатов?» — сказала она. «Это было бы неплохо. Конечно, гораздо больше денег на стороне политики владельца».
В конечном итоге решение о расширении принимает Fannie Mae.
«Я думаю, это было бы очень важно», — сказал Гарг. «Рынок ипотечного кредитования на покупку составляет почти 75% от всего рынка ипотечного кредитования сегодня, и оформление полисов страхования титула может занять от девяти до 15 дней. Это довольно существенно, если учесть дни до закрытия. Это больше времени, когда что-то может пойти не так в процессе закрытия. Это больше времени, когда потребитель не уверен в том, сможет ли он получить кредит на покупку дома, который он хочет купить. Это больше времени только с точки зрения затрат».
Fannie Mae не сразу отреагировала на просьбу прокомментировать ситуацию.
Реакция индустрии заголовков на пилотную версию Fannie Mae
В апреле 2022 года Fannie Mae пересмотрела свое Руководство по продаже, предоставив кредиторам возможность выбора между полисом страхования титула кредитора или, в определенных случаях, AOL. Последующее обновление в 2023 году расширило сферу действия AOL, распространив ее на кондоминиумы и объекты недвижимости, регулируемые ограничительными соглашениями, например, в рамках ассоциаций домовладельцев и планируемых застроек.
Между тем, коалиция Палата представителей США Представители, возглавляемые членами Конгресса по недвижимости, призвали Федеральное агентство по финансированию жилья (FHFA) приостановить пилотную программу до тех пор, пока она не пройдет всестороннюю проверку и не будет учитывать мнения общественности.
«Этот плохо информированный пилот был частью замысла администрации Байдена и перекладывает финансовый риск, который в настоящее время несут регулируемые государством частные компании по страхованию титула собственности, на Fannie Mae и, в конечном счете, на налогоплательщиков», — говорится в заявлении. Американская ассоциация прав собственности на землю (АЛТА) заявил. «Программа противоречит текущим усилиям по реформированию федеральной бюрократии и обеспечению защиты налогоплательщиков, а также представляет собой существенное федеральное вмешательство в комплексный государственный надзор за страхованием.
ALTA также сослалась на недавнее письмо написанный сенатором США Тимом Скоттом (республиканец от Южной Каролины), председателем Сенат Банковский комитет, бывший директор FHFA Сандре Томпсон, поделился своей обеспокоенностью по поводу пилотной программы, а также высказал критику генеральные прокуроры штата и законодатели штата.
«Никто не должен обманываться преувеличенными заявлениями об экономии средств», — заявила ALTA. «Сторонники пилота продолжают вводить в заблуждение относительно эффективности программы, одновременно минимизируя риск, который она представляет для домовладельцев и кредиторов. Ее следует прекратить, как того требуют политики».
Будущее пилота при новой администрации
С возвращением Трампа в белый дом, возникли вопросы о долговечности пилотной программы отказа от права собственности. Вильнер выразил уверенность, что программа останется нетронутой.
«Я бы сказала с уверенностью 99,9%, что я не верю, что он исчезнет», — сказала она. «Этот продукт так трудно оспорить как-либо его недостатки. Какое оправдание может быть для его изъятия?»
Она отметила, что программа согласуется с более широкими усилиями по повышению доступности ипотечных кредитов.
«Я думаю, администрация продолжит фокусироваться на вещах, которые она может сделать лучше для потребителей, будь то инфляция или что-то еще», — сказала она. «Но мысль о том, что «Эй, давайте попробуем сделать ипотеку инновационной, конкурентоспособной и продолжим снижать издержки», я думаю, сохранится и у новой администрации».
Гарг также считает, что полная отмена пилотной программы при администрации Трампа маловероятна.
«Я думаю, что программа титула, скорее всего, будет расширяться, потому что мы говорим о самом дружественном к ИИ управлении в истории и самом целенаправленном управлении в привлечении сбережений для американцев, американских семей и американских домовладельцев», — сказал он. «Если вы подумаете о пилотном проекте страхования титула, он попадет в концентрические круги принятия ИИ и сбережений для американских семей. Он попадет по ним совершенно идеально. Это $1500 или больше сбережений, и это после уплаты налогов».
Предложения по сокращению расходов
Уилнер считает, что если пилотная программа будет прекращена, отрасли титульного страхования придется предпринять активные шаги для решения проблем с доступностью.
«Я бы сказала, что причина, по которой Fannie и Freddie, скорее всего, открыли письма с мнением юристов в первую очередь, и такие вещи, как эта альтернатива титула, как отказ от титула, заключается в снижении расходов», — сказала она. «Компаниям следует проводить больше аналитики, как это сделал штат Техас, и действительно смотреть и смотреть, можно ли снизить свои премии», — сказала она. «Их уровень претензий составляет от 3% до 4%, и люди поднимают брови и говорят: «Эй, эти премии действительно слишком высоки, учитывая уровень риска?» И многие люди решили, что да, они действительно слишком высоки».
Гарг отметил, что автоматизация продолжит играть ключевую роль в снижении затрат на услуги по оформлению права собственности и закрытию сделок.
«В процессе оформления права собственности так много работы, что агент ИИ может взять на себя большую часть ручного ввода ключей, большую часть просмотра кип документов, чтобы найти ядро информации», — сказал он. «Все эти задачи идеально подходят для автоматизации и мгновенного выполнения агентами ИИ, и это, я думаю, может значительно сократить структуру затрат в отрасли оформления права собственности и позволить им работать на том, что будет новыми ожиданиями потребителей в отношении цены в будущем».
Вилнер также назвал сборы для заемщиков, которые превышают премию за страхование титула.
«Сумма сборов и вариации — вот на чем на самом деле никто не фокусировался», — сказала она. «Они много внимания уделяли премии, но есть также масса экономии на части страхования, не связанной с титулом. Для меня это как: «Эй, что лучше для потребителя». Вот почему мы верим в опционы на все».
English